01. La flat tax 30 % : fonctionnement

Depuis 2018, les revenus du capital (plus-values, dividendes, intérêts) sont taxés par défaut au Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU) de 30 %, composé de :

Décomposition du PFU 30 %
• 12,8 % d'impôt sur le revenu (IR)
• 17,2 % de prélèvements sociaux (CSG, CRDS)
S'applique par défaut sur CTO. Le PEA a ses propres règles.

La flat tax s'applique sur la plus-value nette : (prix de vente − prix d'achat − frais de transaction). Utilisez notre calculateur de plus-value pour simuler votre imposition.

02. Le barème progressif : quand est-ce avantageux ?

Sur option globale, vous pouvez soumettre vos revenus du capital au barème progressif de l'IR à la place de la flat tax. Cela vaut d'être calculé si votre TMI est faible.

TMITaux effectif barème*PFUMeilleure option
0 %17,2 %30 %Barème
11 %~27,5 %30 %Barème
30 %~40,2 %30 %PFU
41 %~49,8 %30 %PFU
45 %~53,5 %30 %PFU
*Taux barème = TMI + 17,2 % PS − déduction CSG de 6,8 % × TMI

Le point d'indifférence se situe autour d'un TMI de 13-14 %. En dessous, le barème est meilleur. Au-dessus, la flat tax est systématiquement préférable.

03. Le cas particulier du PEA

Le Plan d'Épargne en Actions (PEA) offre une fiscalité privilégiée sur les plus-values :

  • PEA de moins de 5 ans : Tout retrait entraîne une imposition au PFU (30 %) et clôture le plan
  • PEA de plus de 5 ans : Les plus-values ne supportent que les prélèvements sociaux de 17,2 % — pas d'IR. C'est l'avantage fiscal le plus puissant pour un investisseur particulier français.
Stratégie : Ouvrez un PEA le plus tôt possible pour faire courir le délai de 5 ans. Même avec un faible versement initial, cela ancre votre date d'ouverture.

Simulez l'économie d'impôt avec notre calculateur PFU vs barème vs PEA.